基于GARCH族模型的中证500指数波动性研究

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中证500指数是由全部A股中剔除沪深300指数成份股及总市值排名前300名的股票后,总市值排名靠前的500只股票组成,综合反映中国A股市场中一批中小市值公司的股票价格表现。因此,其也被称为中证小盘指数。上海市场代码为000905,深圳市场代码为399905。现有研究中,对上证指数,深证指数进行研究的较多,直接对中证500指数进行研究的较少,中证500指数受学者的关注程度较低。本文试图对这反映中小市值公司股价的指数做一些初步研究。
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